Zniesienia Fibonacciego

Z Wikipedii, wolnej encyklopedii
Przejdź do nawigacji Przejdź do wyszukiwania

Zniesienia Fibonacciego (ang. Fibonacci retracements) – metoda analizy technicznej pokazująca procentową korektę na wykresie ceny instrumentu finansowego określoną współczynnikiem Fibonacciego, wynikającym z ciągu Fibonacciego.

Podstawowa własność wykorzystywana na rynkach finansowych[edytuj | edytuj kod]

Iloraz dowolnego wyrazu ciągu oraz wyrazu następnego w ciągu Fibonacciego (1, 1, 2, 3, 5, 8, 13, 21, 34, 55, 89, 144, 233, 377, itd.) wynosi w przybliżeniu 0,618. Natomiast iloraz dowolnego wyrazu i wcześniejszego to w przybliżeniu 1,618. Pomiędzy liczbami oddzielonymi o dwie pozycje wartości te wynoszą odpowiednio: 0,382 oraz 2,618. Stosunek liczb jest szczególnie dokładny przy dzieleniu wyższych liczb ciągu, np. 34/55 = 0,618 lub 55/34 = 1,618.

współczynnik Fibonacciego - podniesiona do potęgi podstawowa własność wynikająca z ciągu Fbonacciego:

wykładnik
własność: 4 3,5 3 2,5 2 1 0,5 0,25 0
0,382 0,146 0,382 0,618 0,786 1
0,618 0,146 0,186 0,236 0,3 0,382 0,618 0,786 0,886 1
1,618 6,854 4,236 2,618 1,618 1,272 1,128 1
2,618 6,854 2,618 1,618 1,272 1
współczynnik Fibonacciego

W tabeli przedstawione są różne współczynniki:

  • mniejsze od 1 (zniesienia wewnętrzne)
  • większe od 1 (zniesienia zewnętrzne)

co wyjaśnione jest poniżej.

Rodzaje zniesień[edytuj | edytuj kod]

W analizie wykresów instrumentów finansowych stosuje się dwa rodzaje zniesień Fibonacciego: zniesienia wewnętrzne oraz zniesienia zewnętrzne.

  1. zniesienia wewnętrzne to korekta dotychczasowego trendu na wykresie ceny instrumentu finansowego o mniej niż 100%, np.:
    • 38,2%
    • 61,8%
    • 78,6%
    • 88,6%
  2. zniesienia zewnętrzne to korekta dotychczasowego trendu na wykresie ceny instrumentu finansowego o więcej niż 100%, np.:
    • 112,8%
    • 127,2%
    • 138,2%
    • 161,8%
    • itd.

Bibliografia[edytuj | edytuj kod]

  1. K.Bednarz, Formacja harmoniczna Gartley 222 jako sposób na zmniejszenie ryzyka i zwiększenie efektywności inwestycji na rynku kapitałowym, Rynki finansowe. Nowe wyzwania i możliwości, Wyższa Szkoła Bankowa w Gdańsku, CeDeWu, Warszawa 2011, s.203-221
  2. S.M.Carney, Harmonic Trading. Profiting from the Natural Order of the Financial Markets (Volume One), Pearson Education, Inc., New Jersey 2010, s.19-33, 41-69, 197-202
  3. L.Pasavento, Fibonacci Ratios with Pattern Recognition, Traders Press, Inc., Greenville 1997, s.45-46, 46-60
  4. C.Boroden, Fibonacci Trading. How to Master the Time and Price Advantage,McGraw-Hill, Inc., New York 2008, s.9-28
  5. J.DiNapoli, DiNapoli Levels, Coast Investment Software, Inc. and Joe DiNapoli, Sarasota 1998, s.140-141
  6. R.C.Miner, Dynamic Trading. Dynamic Concepts In Time. Price and Pattern Analysis With Practical Strategies for Traders and Investors, Dynamic Traders Group, Inc., Tucson, Arizona 2002, s.4-31

Linki zewnętrzne[edytuj | edytuj kod]

Zobacz też[edytuj | edytuj kod]